Управление инвестициями – цели и задачи

Авг 27, 2014 Андрей Малахов Как и куда инвестировать 0

---

В зависимости от уровня, на котором осуществляются управление инвестициями их цели и задачи могут достаточно значительно отличаться. Задачи управления инвестициями на уровне частного инвестора – получение максимального дохода при минимизации рисков. На уровне предприятий основной задачей является эффективное вложение капитала и ускорение темпов развития бизнеса. На государственном уровне – развитие определенных секторов экономики.

Как уже говорилось выше, управление инвестициями частному инвестору нужно что бы средства, инвестируемые в различные инструменты приносили прибыль, при этом риски таких вложений были оптимальными, то есть не превышали определенных значений. При этом в задачи управления находятся в прямой связи с целями инвестирования.

То есть, первична именно цель, после постановки которой, при помощи специальных методов решаются поставленные этой целью задачи. Именно от цели инвестирования зависит то, каким образом будут решаться вопросы управления капиталом, и общая стратегия инвестирования.

Причем не смотря на то, что управление инвестициями в принципе осуществляется по практически одинаковой схеме, методы работы с капиталом и инструменты инвестирования могут очень сильно отличаться. Например, если цель – создать пенсионные накопления, то основными задачами инвестирования будет выбор наиболее надежных и низкорисковых инструментов для долгосрочных регулярных вложений. При этом доходность таких инвестиций может быть относительно невысока. Главное – минимальные риски на долгосрочном периоде.

Если же цель – скорейшее накопление средств на совершение крупной покупки (машина, квартира), то задачей инвестора будет создание портфеля с максимальной прибылью и умеренными рисками, при этом параметры доходности такого портфеля должны позволять совершить покупку в заранее намеченные сроки.

Либо же целью инвестирования может быть скорейшее увеличение капитала, так называемый «разгон» депозита. При этом зачастую главной задачей является эффективная работа с высокорисковыми и высокодоходными инструментами. При этом эффективность заключается в минимизации потерь, которыми такая разновидность инвестирования всегда сопровождается.

При реализации различных задач управления инвестициями желательно использовать ряд «золотых» правил управления инвестициями:

1. Соблюдение оптимальных соотношений между доходностью и рисками
2. Правило соотношения сроков. Получение и использование средств должно происходить в заранее запланированные сроки
3. Баланс рисков. То есть чем выше риски – тем меньше средств в такие инструменты инвестировать.
4. Предельная рентабельность – нужно стараться выбирать наиболее рентабельные, то есть доходные инструменты (конечно учитывая риски)
5. Диверсификация. Распределения денег по нескольким инструментам, позволяет значительно снизить риски инвестирования.

Также при решении задач управления инвестициями нужно учитывать, что реальная прибыльность портфеля должна превышать инфляцию, иначе такие инвестиции становятся бесполезными. Наиболее эффективным методом решения инвестиционных задач является создание собственной стратегии инвестирования, которая даст возможность максимально эффективно достичь поставленных инвестором целей.

А какие задачи инвестирования ставите вы?

Андрей Малахов, профессиональный инвестор, финансовый консультант

Поделитесь этой статьей с друзьями. Они скажут вам "Спасибо!":

---

• задачи управления инвестициями